Metaldaily.ru/Новости - 29.05.2009

Мировой рынок черных металлов: 21-28 мая 2009 года. "Укррудпром (Украина)". 29 мая 2009

29.05.2009 - 14:11

К концу мая стоимость арматуры на рынках Ближнего Востока резко пошла вниз из-за падения спроса. В то же время, производители листовой стали в Европе и Восточной Азии настроены оптимистично и ожидают повышения цен уже в июне, а их российские и украинские коллеги уже начали увеличивать свои котировки. Замедлился, но не остановился полностью и рост цен в Китае, причем, местные компании снова охотно покупают за рубежом полуфабрикаты, горячий и холодный прокат, а также металлолом.

§ Полуфабрикаты

Несмотря на прогрессирующее падение цен на арматуру в Турции и странах Ближнего Востока и уменьшение спроса со стороны турецких прокатных заводов экспортеры заготовок из СНГ не спешат снижать цены. Безусловно, стоимость полуфабрикатов сократилась по сравнению с пиком подъема в первой половине мая, но не более чем на $10-20 за т. Последние предложения российских и украинских компаний для турецких потребителей поступали из расчета $360-370 за т FOB, и только немногие поставщики соглашались на понижение до $350-355 за т FOB.

Очевидно, "стойкость" экспортеров объясняется наличием более привлекательных (по ценам, но не по тоннажу) рынков, нежели турецкий. В частности, в странах Персидского залива заготовки из СНГ все еще котируются на уровне $400-420 за т CFR при достаточно приличном спросе. В этом регионе в последние дни появились даже бразильские заготовки стоимостью порядка $405-410 за т CFR.

Хотя в Восточной Азии уже начались муссонные дожди, ведущие к сезонному спаду в строительной отрасли, высокий спрос на заготовки там еще сохраняется, а цены значительно выше, чем в странах Ближнего Востока. Тайванские компании предлагают полуфабрикаты во Вьетнам по $430-450 за т CFR, причем, поставщики рассчитывают на заключение контрактов в июне по таким ценам.

Заготовки российского или японского производства стоят около $420-430 за т CFR Вьетнам. Китайские трейдеры пока проявляют осторожность: в последние дни длинномерный прокат на внутреннем рынке прекратил дорожать. Тем не менее, китайский рынок конструкционной стали все равно на подъеме, цены на заготовки и металлолом продолжают подниматься, так что можно надеяться на сохранение интереса покупателей к импортным полуфабрикатам.

Однако на Ближнем Востоке заготовки, очевидно, в ближайшее время упадут в цене. Сейчас полуфабрикаты выглядят сильно завышенными по сравнению с арматурой. Турецкие компании в начале третьей декады мая сигнализировали о готовности к покупке заготовок по $340-350 за т FOB, но с тех пор конструкционная сталь успела снова подешеветь.

Некоторые трейдеры предсказывают на июнь спад до $320-330 и даже до $300 за т FOB черноморские порты. При этом, спрос на заготовки со стороны Турции и другихближневосточных стран, скорее всего, останется незначительным до июля, а полностью восстановится, вероятно, только осенью.

На международном спотовом рынке слябов пока без существенных перемен.

Американские и европейские прокатные заводы не планируют на ближайшее время увеличения производства листовой стали и поэтому воздерживаются от крупных закупок полуфабрикатов. К тому же, металлурги в западных странах, планирующие некоторое повышение отпускных цен на горячий прокат в июне, не уверены в успехе.

В то же время, азиатский рынок слябов идет на поправку. Многие региональные производители стали уже подняли цены на горячекатаные рулоны, ряд компаний сделают это в начале июня.

В связи с этим российские поставщики предлагают слябы в Китай уже по $350 за т CFR против $330-340 за т CFR двумя неделями ранее и не исключают возможность продолжения роста в июне.

Мировой рынок черных металлов: 21-28 мая 2009 года.

Мировой рынок черных металлов: 21-28 мая 2009 года.

§ Длинномерный прокат

Столкнувшись с фактическим прекращением закупок со стороны своих крупнейших клиентов в Египте, Ираке и Ливии и получив новость о возможном скором введении высоких импортных пошлин в Иране, турецкие производители арматуры, похоже, запаниковали.

Цены на эту продукцию резко покатились вниз, потеряв уже около $50 за т по сравнению с максимальным уровнем начала мая. Предложения со стороны турецких компаний поступают уже из расчета $430-450 за т FOB, причем, у многих компаний есть еще значительные запасы непроданной продукции. В самой Турции котировки на арматуру размером 12-22 мм уменьшились от более $465 за т EXW в первой половине мая до $415-430 за т (без НДС). Подешевела к концу мая до около $410 за т FOB и украинская арматура. В ОАЭ внутренние цены, еще недавно превышавшие $500 за т с доставкой, сократились до $485-490 за т.

По оценкам специалистов, на ближневосточном рынке конструкционной стали начался сезонный спад. Большинство потребителей обеспечены продукцией, как минимум, до июля, а приобретать крупные партии продукции с поставкой в августе нет особого смысла.

Жаркая летняя погода и начинающийся 21 августа Рамадан резко ограничивают потребность в стальной продукции строительного назначения.

Тем не менее, среднесрочные перспективы не так уж и плохи. Как ожидается, во второй половине июня должны возобновиться закупки со стороны Египта, пусть и в меньших объемах, чем весной. Выходит из спада строительная отрасль ОАЭ, где крупные компании и государственные структуры планируют стартовать в ближайшее время ряд крупных проектов. По оценкам Middle Eastern Economist, в Абу-Даби до конца года будут размещены строительные заказы, примерно, на $7 млрд.

В целом возникает впечатление, что стоимость турецкой арматуры в данный момент занижена. Так, цены на катанку и сортовой прокат уменьшились за последние две недели не более чем на $10-20 за т. Турецкие компании предлагают катанку на экспорт по $460-480 за т FOB, а сорт и фасон малых и средних размеров - по $480-500 за т FOB. Однако проблема в том, что, если турецкие производители срочно не уберут с рынка дешевую арматуру, цены не только закрепятся на пониженном уровне, но даже могут провалиться до около $400 за т FOB. В этом смысле решающими должны стать ближайшие две недели.

Ужесточение конкуренции со стороны турецких поставщиков и рост курса евро по отношению к доллару заставили европейских металлургов также опустить экспортные цены при поставках в Северную Африку. Котировки понизились от более 360 до 340-350 евро за т FOB ($473-488), а некоторые южноевропейские компании даже сократили стоимость своей продукции до 325 евро ($453) за т FOB. При этом, даже латвийская арматура в 20-х числах мая поставлялась в страны Западной Европы по 335-345 евро за т FOB.

Спрос на конструкционную сталь со стороны европейской строительной отрасли остается низким и, по мнению трейдеров, останется таковым до исчерпания складских запасов, что произойдет не раньше осени. Во второй половине мая европейские сталелитейные компании, лишившись поддержки со стороны внешнего рынка, были вынуждены снижать и внутренние цены, остановившись пока на отметке 345-360 евро за т EXW.

Аналогичная ситуация сложилась и в США. Местные компании планируют повысить цены в июне в ответ на подорожание металлолома, но многие аналитики настроены скептически.

По их мнению, цены при заключении реальных сделок останутся на том же уровне, что и в мае - $530-540 за метрическую т EXW для арматуры и $530-550 за т EXW для низкоуглеродистой катанки. Турецкие компании, тем временем, сократили свои котировки для США от более $500 до $460-475 за т CIF, однако при крайне низком спросе на длинномерный прокат на американском рынке существенного влияния на объемы продаж это понижение цен пока не оказало.

В Китае приближение дождливого сезона затормозило рост спроса на конструкционную сталь. Объемы продаж сократились, а цены приостановили свой подъем. По мнению некоторых специалистов, в июне на рынке может произойти понижательная коррекция. Заводы в последнее время наращивают производство арматуры и катанки, что с большой вероятностью может привести в ближайшее время к переполнению рынка.

Впрочем, средний уровень цен на арматуру HRB335 средних размеров в восточных провинциях КНР превысил $520 за т EXW, причем, все основные производители готовят повышение отпускных цен на июнь (правда, весьма скромное, порядка $10-15 за т). Некоторые компании снова заинтересовались внешним рынком, предлагая на экспорт арматуру с микродобавками бора по $480-490 за т FOB.

Мировой рынок черных металлов: 21-28 мая 2009 года.

§ Листовой прокат

Большинство производителей стали в Восточной Азии планируют повышение цен на плоский прокат в июне или июле. Так, о подорожании своей продукции по июньским контрактам на $20-50 за т уже заявили несколько корейских и тайванских компаний.

Японские металлурги рассчитывают на подъем в июле на $50-100 за т по сравнению со вторым кварталом. По их оценкам, спрос на стальную продукцию в регионе пошел вверх, тогда как объем предложения достаточно ограниченный. Пока никто из крупнейших производителей не заявлял о готовности снова увеличивать объем выпуска.

В конце мая стоимость российских горячекатаных рулонов на азиатском рынке составляла около $420 за т CFR, тайванская и японская продукция котировалась на уровне $440-450 за т CFR.

Китайцы установили для корейских потребителей цены на уровне $450-470 за т CFR с поставкой в июле. Холоднокатаные рулоны от всех основных поставщиков предлагались в Китай и страны Юго-Восточной Азии по $470-490 за т CFR. Коммерческая толстолистовая сталь китайского производства продавалась в Корею по $450-460 за т CFR, а судостроительный лист - примерно, по $500 за т CFR. По такой же цене предлагала свою продукцию и корейская Posco для судостроителей в странах Юго-Восточной Азии.

В Китае в последнюю неделю росли внутренние цены только на оцинкованную сталь, спрос на которую растет, в первую очередь, со стороны строительной отрасли. Местные производители довели внутренние цены до 4300 юаней ($630) за т EXW и более, а экспортные цены подскочили до около $540-570 за т FOB. Однако прочие виды листовой продукции практически не изменились в цене, а многие трейдеры предсказывают понижательную коррекцию в июне. Тем не менее, некоторые китайские компании снова размещают заказы за рубежом, приобретая горячекатаные рулоны по $440-450 за т CFR, а холоднокатаные - по $470-480 за т CFR с поставкой в июле.

Производители листовой стали в странах СНГ в последнее время стремятся повысить цены. В частности, несколько подтянулись украинские горячекатаные рулоны, прибавившие порядка $15 за т по сравнению с серединой мая.

Стоимость этой продукции достигла $355-365 за т FOB, а в страны Ближнего Востока эта продукция поставляется по $380 за т CFR и дороже. Кроме того, за счет исчезновения с рынка наиболее дешевого материала подорожала и толстолистовая сталь, которая теперь предлагается по $430-460 за т FOB.

Российские компании проявляют повышенную активность в странах Ближнего Востока, котируя свои горячекатаные рулоны на уровне $400-430 за т CFR. При этом, производители стараются добиться хотя бы небольшого роста цен по июньским контрактам. В то же время, арабские эксперты отмечают усиление конкуренции на региональном рынке. Свою продукцию в страны Персидского залива усиленно "проталкивают" также египетская Ezz Steel, иранская Mobarakeh Steel, индийские, корейские, даже мексиканские и канадские компании. Цены, при этом, составляют от около $410-430 за т CFR для египетского проката до $460-470 за т CFR для дальневосточного. Кроме того, сообщается о поставках в Иран и арабские страны Залива корейской и индийской толстолистовой стали стоимостью $490-500 за т CFR.

Рынок уже с трудом "переваривает" такой объем предложения, так что многие аналитики ожидают в июне спад. Негативное влияние на цены оказывают также слухи о том, что правительство Ирана вскоре введет защитные пошлины на горячий прокат (и некоторые другие виды стальной продукции), из-за чего иранские трейдеры сократилиили даже вовсе приостановили импортные закупки. В целом увеличение спроса на плоский прокат в странах Ближнего Востока ожидается только осенью.

На европейском рынке цены во второй половине мая были стабильными.

Горячекатаные рулоны предлагались восточноевропейскими заводами по 290-310 евро за т EXW, а в Италии и Испании цены достигали 310-335 евро за т EXW. Холоднокатаные рулоны, в основном, находились в интервале 380-410 евро за т EXW. Специалисты по-прежнему говорят о некотором оживлении спроса со стороны конечных потребителей, однако большинство аналитиков приходят к выводу, что ожидавшегося в июне повышения цен все же не будет. С одной стороны, в регионе еще продолжается процесс ликвидации избыточных складских запасов, а экономика ЕС так и не преодолела "кредитный голод". С другой, в связи с повышением курса евро до более $1,39 в страны региона усилился поток импорта, причем, не только со стороны традиционных поставщиков из СНГ, Ближнего Востока и Индии, но также из Северной и Южной Америки.

Стоимость горячекатаных рулонов иностранного происхождения составляет от 300 до 340 евро за т CIF/DAF. При этом, канадские и мексиканские компании предлагают свою продукцию, в основном, по 310-320 евро за т CIF.

Американские производители благодаря сокращению импорта, наоборот, расширили свою долю внутреннего рынка, но это нивелируется крайне низким спросом. Автомобильные компании GM и Chrysler находятся на грани банкротства, активность в жилищном строительстве упала до самого низкого уровня за полвека, безработица приближается к 9%, так что в экономике пока главенствуют негативные ожидания. Некоторые американские компании анонсировали на июнь повышение цен на плоский прокат на $20-25 за т с целью компенсации увеличения затрат на металлолом, но независимые специалисты сомневаются, что у них выйдет что-либо путное.

Мировой рынок черных металлов: 21-28 мая 2009 года.

§ Стальные трубы

Американская Комиссия по международной торговле (ITC) 22 мая единогласно высказалась в пользу начала антидемпингового расследования против китайских производителей нефтегазовых труб (OCTG). Это дело обещает стать одним из крупнейших подобных процессов в истории: в прошлом году объем поставок данной продукции из Китая в США составил почти 2 млн. т на общую сумму около $2,6 млрд. Как ожидается, в середине июля ITC установит предварительные антидемпинговые пошлины на китайские OCTG, а в сентябре будет определен и уровень компенсационных пошлин.

Китайские производители труб, резонно опасаясь утраты наиболее выгодного для них американского рынка, проявляют в последнее время повышенную активность на других направлениях, стремясь хоть в какой-то степени компенсировать будущие потери. В частности, многие компании предлагают нефтегазовые трубы в страны Персидского залива по ценам порядка $600 за т FOB. При этом, потребители требуют от них дальнейших уступок.

В США несмотря на успешную деятельность по защите рынка от китайской конкуренции (21 мая были установлены окончательные антидемпинговые пошлины величиной 73,87-101,10% на некоторые виды сварных трубопроводных труб из Китая) трубы продолжают дешеветь. Спрос на эту продукцию крайне низкий, а складские запасы, наоборот, очень велики. Так, резервов нефтегазовых труб при нынешнем уровне потребления хватит более чем на год, а полых профилей - почти на 4 месяца.

Во второй половине мая 6-дюмовые полые профили А500 сортов "А" и "В" продавались американскими компаниями по $650-670 за т EXW, по сравнению с началом месяца эта продукция подешевела более чем на $20 за т. Импортные профили предлагались, в частности, турецкими компаниями несколько дешевле $600 за т CIF. Специалисты предсказывают на ближайшие два-три месяца продолжение спада. По их оценкам, спрос на трубы не восстановится до конца года, а стоимость этой продукции еще слишком велика по сравнению с горячекатаными рулонами.

§ Нержавеющая сталь

Ситуация на мировом рынке нержавеющей стали продолжает оставаться противоречивой. С одной стороны, производители, прежде всего, азиатские говорят об увеличении спроса со стороны конечных потребителей. Степень загрузки мощностей на металлургических предприятиях Тайваня, материкового Китая и Японии в мае возросла до 70-80% по сравнению с 50% и менее в начале текущего года. Тем не менее, продажи пока идут плохо.

Корейская компания Posco с 15 мая снизила внутренние цены на холоднокатаные нержавеющие рулоны 304 2В на 18% (до около $2260 за т EXW) и на горячекатаные - на 19% (до $2040 за т). По словам представителей Posco, это вызвано ростом курса местной валюты по отношению к доллару и появлением на корейском рынке больших объемов дешевой нержавеющей стали, в основном, из Китая. Для сравнения, китайская компания Tisco после незначительного повышения цен в мае предлагает холоднокатаные рулоны в Корею по $2120 за т FOB.

При поставках в другие страны Дальнего Востока цены, впрочем, обычно выше. Так, тайванские компании предлагают нержавеющий холодный прокат по $2400 за т FOB и более, а на июнь они планируют новые повышения цен. По мнению металлургов, в третьем квартале спрос должен окончательно восстановиться.

Аналогичные ожидания и у европейских компаний. По их оценкам, складские запасы нержавеющей стали у дистрибуторов уже много месяцев находятся на минимальном уровне, поэтому даже относительно небольшое увеличение спроса в третьем квартале повлечет за собой рост продаж.

Германская компания Thyssen Krupp повысила на июнь доплату за легирующие элементы для стали 304 от прежних 597 до 668 евро за т. Испанская Acerinox оценивает рост котировок в июне в 50-100 евро за т.

§ Металлолом, чугун

Дальневосточный рынок к концу мая начал насыщаться металлоломом. Хотя спрос на этот материал остается высоким со стороны сразу нескольких стран (Китай, Корея, Вьетнам и др.), активные экспортные поставки из США привели к появлению некоторого дефицита предложения и понижению цен. Если в начале второй половины мая американский лом HMS № 1&2 (80:20) при доставке контейнерами достигал $270-280 за т CFR, а крупные партии закупались китайскими компаниями по $290 за т CFR и индийскими по ценам до $300 за т CFR, то к концу месяца котировки сократились до $255-265 за т CFR. Японские трейдеры также отмечают уменьшение поставок и спад цен, хотя на внутреннем рынке металлолом продолжает медленное повышение.

По оценкам специалистов, в ближайшие несколько месяцев, пока в Восточной Азии будет длиться дождливый сезон, потребление лома в регионе будет достаточно умеренным. Тем не менее, опасаться падения спроса тоже не приходится. В частности, импортное сырье постоянно закупается китайскими компаниями, так как внутри страны объемы сборов не достаточны для удовлетворения потребностей. Между китайскими металлургами наблюдается острая конкуренция за металлолом, а цены достигают $340-360 за т с доставкой.

В то же время, турецкие компании в последнее время практически покинули рынок. Трейдеры предлагают американский и российский лом по ценам около $240 за т CFR и европейский материал по $230-235 за т CFR, но пока покупательский интерес низкий. Турецкие металлурги имеют запасы на несколько недель вперед и сами не уверены в своем будущем из-за падения спроса на арматуру на Ближнем Востоке. По их мнению, для возобновления закупок цены необходимо сократить хотя бы до $220 за т CFR.

В последнее время турецкие компании также сократили импорт товарного чугуна, заставив экспортеров из СНГ пойти на уступки. Если ранее некоторые поставщики предлагали этот материал на июнь по ценам, доходящим до $300 за т FOB, то ближе к концу месяца котировки на российский чугун опустились на прежний уровень - $270-280 за т FOB. Украинский стоит порядка $250-270 за т FOB.

Правда, европейские покупатели считают и такие цены несколько завышенными, предлагая не более $280 за т CFR/DAF.

В Восточной Азии крупным потребителем чугуна стал Китай, но цены там достаточно умеренные. В частности, котировки на российский материал, как правило, находятся в интервале $290-295 за т CFR. Бразильские компании, в то же время, отмечают высокий спрос на чугун в Корее и других странах Восточной и Юго-Восточной Азии.

Их экспортные котировки возросли до $270-280 за т FOB, а стоимость продукции в месте назначения достигает $320 за т CFR. Однако в июне цены на чугун в Азии могут немного понизиться вслед за металлоломом.

Мировой рынок черных металлов: 21-28 мая 2009 года.